界面新聞記者 | 安震

“當前的低利率環(huán)境預計還將持續(xù)一段時期。銀行業(yè)在進入‘低利率、低息差’周期的同時，還面臨宏觀環(huán)境的不確定性加大，國際上主要經濟體增長動能偏弱、地緣政治沖突持續(xù)、貿易沖突和金融市場波動加劇，國內有效需求不足、經濟回升向好基礎還不穩(wěn)固。復雜多變的環(huán)境對上市銀行的經營發(fā)展帶來重大挑戰(zhàn)?！卑灿来笾腥A區(qū)金融服務首席合伙人忻怡表示。

5月13日，安永發(fā)布《中國上市銀行2024年回顧及未來展望》報告。該報告分析了中國58家上市銀行2024年度的經營業(yè)績、資產質量、業(yè)務發(fā)展、經營模式等方面的最新變化，并展望未來發(fā)展方向。

上市銀行營收凈利潤實現(xiàn)“雙增”

從總體情況來看，2024年度上市銀行實現(xiàn)營業(yè)收入人民幣5.87萬億元，同比增長0.06%，凈利潤合計人民幣2.22萬億元，同比增長2.42%。

拆解利潤構成，報告認為，上市銀行2024年度凈利潤較2023年度增長人民幣25.72億元，一方面是公允價值變動損益和投資收益的增長帶動收入端其他營業(yè)收入的增長較快，抵消了利息凈收入和手續(xù)費及傭金凈收入下降的影響，營業(yè)收入保持穩(wěn)定；另一方面支出端盡管業(yè)務及管理費同比增加人民幣202.50億元，但信用減值損失及其他資產減值損失同比減少人民幣706.66億元。上述因素綜合影響導致凈利潤同比略有上升。

報告顯示，2024年度上市銀行利息凈收入合計為人民幣43,245.43億元，同比下降2.20%，主要由于2024年市場利率持續(xù)下降，各大銀行持續(xù)落實讓利實體經濟政策，上市銀行凈息差持續(xù)收窄，導致凈利息收入延續(xù)上年下降趨勢。

受市場利率持續(xù)下行、存量按揭貸款利率下調和持續(xù)讓利實體經濟等因素影響，2024年銀行凈息差進一步收窄。報告顯示，上市銀行平均凈息差為1.52%，較上年下降17個基點，已連續(xù)五年下降，最近三年凈息差均低于2%。受凈息差收窄的影響，上市銀行2024年度凈利息收入同比下降2.20%，連續(xù)2年下降。

在不同類型的銀行中，大型銀行利息凈收入同比下降1.58%，降幅有所收窄，其中交行、農行和郵儲利息凈收入同比上升，主要是由于優(yōu)化資產負債結構或規(guī)模增長帶動利息凈收入增加，其余3家大型銀行利息凈收入同比下降。全國性股份制銀行利息凈收入同比下降5.00%，降幅相比2023年度擴大，其中中信和興業(yè)利息凈收入同比上升，主要得益于生息資產增長和凈息差降幅管控。城商行利息凈收入同比上升1.50%，農商行利息凈收入同比下降6.16%，除常熟農商利息凈收入同比上升以外，其余農商行均有所下降。

在傭金和手續(xù)費收入方面，2024年上市銀行為支持實體經濟發(fā)展，繼續(xù)對客戶采取減費讓利措施。報告顯示，大型銀行、股份制銀行、城商行、農商行手續(xù)費及傭金收入均有不同程度下降，降幅分別為7.87%、12.5%、7.84%和9.05%。不過，不同上市銀行出現(xiàn)分化，有20家銀行手續(xù)費及傭金凈收入較2023年度上升，38家銀行較2023年度下降。

上市銀行“加減法”

忻怡分析，面對挑戰(zhàn)，上市銀行一方面做加法：多元開源拓展非息收入，優(yōu)化營收結構；多渠道補充資本，夯實服務實體經濟實力；融入國家戰(zhàn)略，深耕‘五篇大文章’，尋找業(yè)務發(fā)展新機遇。另一方面做減法：優(yōu)化負債結構，降低負債成本；提升運營效率，控制營業(yè)費用增長；加強風險管理，降低信用成本。

2024年，不少上市銀行把握市場機會，發(fā)展金融市場業(yè)務，推動綜合化經營，凈利息收入和凈手續(xù)費及傭金收入以外的其他業(yè)務收入同比增長25.93%，占營業(yè)收入的比重為14.40%，較2023年度上升了2.96個百分點。其中，投資收益與公允價值變動損益合計同比增長29.84%。

報告分析，公允價值變動和投資收益同比增長的主要原因是受2024年債券收益率震蕩下行的影響，債券類資產估值及處置收益增加。

2024年，上市銀行以服務“五篇大文章”為契機“做加法”，尋找業(yè)務新機遇。

在科技金融方面，工農中建四家大型銀行2024年末戰(zhàn)略性新興產業(yè)貸款余額合計超過人民幣10萬億元，較上年末增長22.62%，交通銀行戰(zhàn)略性新興產業(yè)貸款余額較上年末增長9.05%，郵儲銀行為科技型企業(yè)融資余額較上年末增長超過40%；10家股份制銀行2024年末對科技型企業(yè)貸款余額超人民幣4.2萬億元，較上年末增長21.93%。

在綠色金融方面，58家上市銀行均披露了綠色貸款情況，2024年末綠色貸款余額合計人民幣27.72萬億元，比2023年末增長20.60%，高于貸款整體增速12.70個百分點。

在普惠金融方面，有53家上市銀行披露了普惠型貸款情況，2024年末貸款余額合計人民幣21.74萬億元，比上年末增長18.33%，高于貸款整體增速10.43個百分點。

在養(yǎng)老金融方面，報告顯示，截至2024年末，在擁有個人養(yǎng)老金業(yè)務資質的22家上市銀行中，已有17家同時開通公募基金、商業(yè)養(yǎng)老保險、理財和儲蓄業(yè)務。

另一方面，上市銀行主動提高資產負債管理的主動性，加強市場研判，動態(tài)優(yōu)化負債結構，降低資金成本，2024年度，上市銀行存款付息率為1.82%，較2023年下降了15個基點。

在數(shù)字金融方面， 安永大中華區(qū)金融服務華北區(qū)審計主管合伙人姜長征認為：“上市銀行在科技投入上越來越注重投入產出比，以及科技與業(yè)務聯(lián)動，從‘重建設’轉向‘重效益’。2024年上市銀行一方面通過加快數(shù)字金融創(chuàng)新，優(yōu)化業(yè)務運營體系，提升銀行的經營服務能力；另一方面結合人工智能大模型等新技術的創(chuàng)新發(fā)展，不斷探索新興技術在傳統(tǒng)銀行的應用場景與賦能機制，為全面優(yōu)化金融供給結構、提高銀行運營效率、構建更高水平的安全運營能力提供堅實支撐?！?/span>

2024年，嚴控費用增長成為銀行經營“減法”的共同選擇。在成本管理方面，優(yōu)化費用支出結構，嚴格控制一般性費用開支，積極支持科技創(chuàng)新和數(shù)字化經營，提升運營質效。報告顯示，2024年度上市銀行加權平均成本收入比為32.47%，較2023年度上升了0.31個百分點，但增速比2023年度放緩了0.67個百分點；業(yè)務及管理費合計人民幣19,020.50億元，同比上升1.08%，增速較2023年度放緩1.10個百分點。

控制風險仍然是銀行業(yè)堅守的安全線。報告顯示，2024年末，上市銀行不良貸款余額合計人民幣22,866.67億元，比上年末增加1,298.99億元，加權平均不良貸款率從2023年末的1.28%下降至1.26%。撥備覆蓋率保持穩(wěn)定，2024年末上市銀行加權平均撥備覆蓋率為237.10%，較2023年末下降3.34個百分點。上市銀行持續(xù)加強風險防控，降低信貸成本，2024年度信貸成本為0.66%，同比下降0.10個百分點，利潤表中計提的減值損失較2023年度下降5.47%。

值得注意的是，上市銀行個人消費貸款不良率2024年末為1.74%，雖然較2023末上升0.14個百分點，但基本與2022年末的1.73%持平。

安永大中華區(qū)金融服務高增長市場主管合伙人許旭明對界面新聞表示，從政策來看，去年12月份，中央經濟工作會議強調要大力提振消費，全方位擴大國內需求，并且把提振消費擴大內需放在重點位置，今年3月，中共中央辦公廳、國務院辦公廳印發(fā)了提振消費專項方案，鼓勵金融機構在風險可控情況下加大個人消費貸款的發(fā)放力度，合理設置有關消費貸的額度、期限、包括利率，支持金融機構相較市場化法制化原則優(yōu)化個人貸款償還方式。金融監(jiān)管總局也發(fā)布了《關于發(fā)展消費金融助力提振消費的通知》優(yōu)化消費金融管理和開展個人消費貸款的措施，這些方面做了進一步的規(guī)范。

“在國家擴內需促消費政策下，消費信貸有較大的發(fā)展空間。但銀行確實應該關注相關風險。包括監(jiān)管提出要求銀行在開展消費信貸業(yè)務過程中要加強風險防控，要注重審查借款真實消費需求和還款能力，避免多頭授信，要提升獨立的風控和系統(tǒng)建設能力。所以銀行在抓住政策機遇大力發(fā)展消費信貸業(yè)務的同時，還是需要針對消費信貸業(yè)務特點，充分利用科技手段加強風險管理?！?/span>

展望2025年，忻怡認為，中國經濟將繼續(xù)回升向好，上市銀行將面臨更多機遇，但不確定性和挑戰(zhàn)猶存。上市銀行需緊跟政策導向，在服務實體經濟和國家戰(zhàn)略中，加速轉型，尋求業(yè)務發(fā)展新突破，積聚發(fā)展新動能；積極應對低利率時代的挑戰(zhàn)，深挖稟賦價值，構建更穩(wěn)健、更均衡、更有韌性的收入結構、業(yè)務結構和資產結構，建立更精準的風控體系。